深市新增两单民企受信用保护债券畅通渠道推动产融深度结合

日前，首只龙湖ABS共创证书落地，5月20日，深交所新增民营房地产和民营高端制造企业债券融资两个专项支持项目。

保护标的为碧桂园地产集团股份有限公司2022年第一期面向专业投资者发行的公司债券和华泰—郭俊—三一高端制造2022年第一期资产支持专项计划优先02级资产支持证券，产品规模分别为5亿元和4.28亿元中证金融分别与中信建投，华泰证券联合打造信用保护工具，帮助22必迪01，三益友2实现了4.5%，2.85%的发行利率，远低于同期限公司债可比利率，持续向市场发出积极信号

碧桂园公司债成功簿记建档，三一高端公司制造的ABS配套信用保障工具，是以市场化方式缓解民营企业融资难，融资贵问题，进一步畅通企业融资渠道，优化企业债务结构，促进企业实现产融深度融合的又一成果在债券筹备和发行过程中，深交所充分发挥市场组织者的作用，积极与市场各方合作，通过支持民营企业债券发行的信用保护工具融资解决方案，有效提振了市场信心，提高了投资者认购意愿，对市场后续业务发展起到了良好的示范和引导作用

截至目前，深交所债券市场已发行超过3100亿元具有增信措施的民营企业债券，核心企业供应链应付账款ABS近7000亿元深交所通过支持创设信用保护工具，进一步强化民营企业债券融资支持机制，累计达成合约交易80余笔，凭证项目10个，其中撬动民营企业融资212亿元，帮助多个行业，上游供应链数万家中小企业实现低成本融资

最近几年来，深交所高度重视支持民营企业债券融资，不断加大对民营企业融资工具的研究和支持力度一是出台了一些支持实体经济的措施，明确支持中小企业健康发展和房地产企业合理融资需求继续完善民营企业债券融资机制，支持房企正常融资活动，促进房地产业健康发展二是创新民营企业发债信用保护工具帮助市场机构高效推出首个联合创建的信用保护证书债券承销机构和中证金融向有需求的民营企业债券发行信用保护工具，为信用保护工具的创设和受保护债务的发行提供平台支持，拓宽企业融资渠道三是广泛调研，凝聚市场共识，提高服务民营企业的质量和效率日前，29日，深交所分别召开信用保护工具买方机构研讨会和提升民营企业信用支持研讨会，就如何加强债券市场支持民营企业融资，深化信用保护工具实践充分交流，巩固债券融资增信机制后续将推动实施提升信贷支持，赋能民营企业融资系列活动，进一步聚焦知识产权证券化，供应链金融ABS等产品，聚焦创新产品服务民营中小企业第四，继续推出惠及民营企业的新产品，提高民营企业融资便利性和可获得性支持民营企业发行科技创新债券等直达实体经济重要领域的创新品种，适时推出组合式信用保护合同业务，支持民营企业健康发展

深交所相关负责人表示，将继续深入贯彻落实党中央，国务院关于支持民营经济健康发展的方针政策将在中国证监会的领导下，始终坚持两个坚定不移，充分发挥服务民营企业，创新型企业和中小企业的特色和优势，联合中证金融和市场各方，不断改善民营企业融资环境，增强民营企业投资者信心，助力民营企业实现高质量发展